Кабинет министров Украины определил рамочные условия выпуска Министерством финансов кратко-, средне- и долгосрочных облигаций внешнего государственного займа (еврооблигаций). Соответствующие параметры закреплены постановлением №186 от 14 марта 2018 года.
Документ наделяет Минфин полномочиями осуществлять, в случае необходимости (…) эмиссию еврооблигаций… в соответствии основным условиям выпуска и порядка размещения, утвержденными настоящим постановлением. В том числе министр финансов наделяется полномочиями заключать соответствующие соглашения и подписывать другие документы, связанные с привлечением государственных внешних заимствований путем выпуска еврооблигаций и/или осуществлением сделок с госдолгом.
Постановление также предполагает, что краткосрочные евробонды могут выпускаться только в виде дисконтных. Цена и другие коммерческие условия (номинальная стоимость, дисконт, валюта и срок обращения) каждой новой серии краткосрочных облигаций определяются Минфином.
Средне- и долгосрочные ценные бумаги выпускаются в виде процентных еврооблигаций. При этом годовая ставка дохода по каждой серии евробондов в долларах США (евро или другой инвалюте) не может превышать суммы рыночной доходности соответствующего по сроку обращения выпуска казначейских обязательств США (облигаций Германии или других гособязательств в соответствующей инвалюте) и спреда в размере 10%.
Годовая ставка дохода по каждой серии евробондов в гривне не может превышать суммы средней доходности за последние три месяца размещенных облигаций внутреннего государственного займа Украины с соответствующим сроком обращения и спреда в размере 2%.
Постановление также предусматривает возможность выкупа или обмена ранее выпущенных еврооблигаций. Остальные условия выпуска еврооблигаций определяются Минфином.
Напомним, Украина может в очередной раз выйти на международные рынки капитала в I полугодии 2018 года, разместив евробонды.
Ранее Министерство финансов успешно разместило украинские еврооблигации на 3 млрд долларов.