Финтех во время войны: почему универсальные модели не работают - объясняет Андреюс Трофимовас
Для глобальных финтех-компаний масштабирование означает не копирование успешной модели, а ее постоянную адаптацию. Разные рынки требуют разных подходов - от регулирования до клиентского опыта. То, что работает в Украине, не всегда применимо на других рынках - и наоборот. Почему украинский опыт становится важным элементом глобальной экспертизы: работа в условиях войны и регуляторных изменений формирует подходы, которые могут масштабироваться на других рынках, РБК-Украина рассказал основатель и CEO международной финтех-группы Aventus Group Андреюс Трофимовас. Под его руководством группа масштабировалась более чем в 20 стран на четырех континентах и стала одним из заметных игроков в сегменте цифрового кредитования.
Главное:
- Универсальных моделей не существует: каждый рынок требует адаптации к локальному регулированию и поведению клиентов
- Региональные различия определяют стратегию: даже в Европе рынки остаются разными
- Регулирование является фактором развития, а не ограничением
- Украина - пример адаптивного рынка
- Скорость изменений является ключевым конкурентным преимуществом
Как развивается финтех в мире
Глобальный рынок финтеха в 2025 году достиг 394,88 млрд долларов и уже в 2026-м может вырасти до 460,76 млрд долларов. По прогнозам, к 2034 году он превысит 1,76 трлн долларов (Fortune Business Insights). Северная Америка остается крупнейшим рынком, однако Азия и Латинская Америка демонстрируют самые высокие темпы роста.
Ключевая особенность рынка - отсутствие универсальных решений. Модели, которые работают в одной стране, часто оказываются неэффективными в другой из-за различий в регулировании, поведении клиентов и уровне рисков.
Aventus Group - пример такой адаптации. Основанная в 2009 году в Вильнюсе, компания сегодня работает в 20 странах на четырех континентах. В 2025 году она выдала более 1,3 млрд евро кредитов.
"Самая большая ошибка - думать, что можно просто перенести модель из одной страны в другую. В финтехе это не работает", - отмечает Андреюс Трофимовас.
Разные рынки - разные правила
Финтех-рынок неоднороден. В Украине, по оценкам рынка, работает более 250 финтех-компаний, однако сегмент микрокредитования значительно более ограничен - около 40 активных игроков. По данным Национального банка Украины, в 2025 году было заключено около 8,6 млн кредитных договоров.
Украина уже является частью европейского финансового контекста: рынок демонстрирует развитую инфраструктуру, контролируемый уровень рисков и быструю адаптацию к стандартам ЕС. Уровень гармонизации банковского законодательства с европейским превышает 75%, что усиливает интерес инвесторов.
В то же время другие регионы - Азия, Африка и Латинская Америка - формируют собственные сценарии развития, требующие отдельных бизнес-моделей.
Европа, несмотря на высокий уровень унификации, также не является единым рынком: каждая страна формирует собственные правила, и успех зависит от способности адаптироваться к конкретной юрисдикции.
Спрос на финансовые услуги остается стабильным на большинстве рынков, однако ключевые различия определяются регулированием. В странах Европы, где соответствующие продукты разрешены, клиенты активно ими пользуются.
Например, рынки Испании или Румынии могут демонстрировать сопоставимую или в отдельные периоды более высокую динамику, чем Украина. В то же время растет уровень осведомленности клиентов о своих правах, и Украина демонстрирует значительный прогресс в этом направлении.
Азиатские рынки имеют другую логику развития: в Индии ключевыми факторами являются конкуренция и цена, а в Китае финансовые услуги интегрированы в цифровые экосистемы и развиваются под влиянием государственного регулирования.
Регулирование как основа рынка
С 2020 года, когда Национальный банк Украины стал регулятором небанковского сектора, правила игры существенно изменились. Были урегулированы процессы работы с просроченной задолженностью, ужесточены требования к прозрачности продуктов, введена отчетность и повышены стандарты корпоративного управления.
"Регулирование - это не барьер, а рамка. Оно определяет, как будет выглядеть рынок через несколько лет", - отмечает Трофимовас.
Благодаря этим изменениям рынок становится более структурированным: слабые игроки постепенно покидают его, а сильные - повышают уровень профессиональности.
Украина как фактор адаптивности
Несмотря на войну, украинский рынок небанковского кредитования сохраняет активность: в 2025 году его объем составил около 50 млрд грн.
"Украина - сложный, но показательный рынок. Здесь сочетаются регуляторные трансформации и работа в условиях военных рисков, при этом рынок остается одним из самых развитых в регионе", - отмечает Трофимовас.
Прогрессивное регулирование и инфраструктура позволили сектору работать даже во время блэкаутов, обеспечивая непрерывность финансовых услуг.
Глобальная стратегия и будущее финтеха
Aventus Group строит модель развития на сочетании глобальной стратегии и локальной адаптации.
"Мы строим не универсальную модель, а систему, которая адаптируется под каждый рынок", - объясняет CEO.
Финтех-рынок движется в сторону усиления регулирования, консолидации и автоматизации. Растет роль технологий, в частности искусственного интеллекта, в ключевых бизнес-процессах.
"Главное конкурентное преимущество - это способность быстро меняться вместе с рынком", - заключает Андреюс Трофимовас.